정부의 우리금융 민영화에 빨간불이 켜졌다.
정부가 보유한 우리금융 지분(56.97%)을 인수할 유력 후보로 꼽혔던 우리금융 컨소시엄이 입찰 포기를 선언함에 따라 민영화 작업이 무산될 위기에 놓인 것이다.
금융권은 우리금융 민영화가 원점에서 다시 시작될 가능성도 있는 것으로 보고 있다.
◇우리금융 입찰 포기 선언
우리금융은 13일 유효경쟁 및 경영권 프리미엄과 관련한 기준을 맞추기 어려워 입찰을 포기하겠다고 밝혔다.
입찰 조건을 자체 파악한 결과 유효경쟁이 성립되려면 28.5% 이상의 지분을 인수할 주체들간의 경쟁이 있어야 하고,가격에서도 시가에다 상당 수준의 프리미엄을 지급해야 해 참여가 어렵게 됐다는 것이다.
우리금융은 그동안 과점주주로 구성된 컨소시엄이 정부 지분을 전량 인수한다는 구상이었다.
하지만 경영권 프리미엄이 우리금융의 민영화 구상에 발목을 잡은 것으로 보인다.
우리금융 거래 고객과 우리사주조합 등 소수 지분 투자자들로 구성된 우리금융의 컨소시엄 형태로는 입찰때 높은 경영권 프리미엄을 얹은 입찰가를 써낼 수가 없기 때문이다.
경영권을 행사하지도 못하는 소수 지분 투자자들이 굳이 시장 가격보다 높은 프리미엄을 주고 지분을 사들이려고 하지 않을 게 불 보듯 뻔하기 때문이다.
입찰가가 낮으면 정부의 민영화 3원칙인 공적자금 회수 극대화,조기 민영화,금융산업 발전 가운데 공적자금 회수 극대화 원칙에 어긋나 우리금융이 불리하다.
이런 점 때문에 금융권에서는 우리금융의 ‘독자 민영화 실험’이 성공할지에 회의적인 시각이 많았다.
금융권 관계자는 “솔직히 우리금융이 투자자금을 모을 수 있을지 의문이었다”며 “직원들이야 십시일반으로 자금을 모은다고 하지만 누가 거액을 투자하겠느냐”고 말했다.
우리금융 관계자는 “시장이 납득할 만한 수준은 10% 안팎의 경영권 프리미엄을 주고 외환은행을 인수한 하나금융의 사례가 될 것 같다”며 “이는 우리가 당초 예상했던 수준보다 높다”고 말했다.우리금융은 3%가량의 프리미엄을 예상했던 것으로 알려졌다.
우리금융 관계자는 “사실상 입찰을 포기하는 것으로 보면 된다”며 “정부가 경영권 프리미엄을 받지 않는 방식으로 민영화를 진행해야 한다”고 말했다.
◇민영화 작업,원점으로 돌아가나
이에 대해 공적자금관리위원회 관계자는 “정부가 경영권을 넘기는데 경영권 프리미엄을 받는 것은 너무 당연하다”고 말했다.
정부는 그러나 우리금융이 중도에서 발을 빼자 적잖이 당혹스러운 표정이다.정부 관계자는 “당초 오늘 예비입찰 일정을 정하려고 했는데 회의를 거쳐 향후 대응 방안을 정할 것”이라고 말했다.
금융권은 정부가 민영화 작업을 예정대로 진행하기는 어려울 것으로 보고 있다.
정부가 지난 26일 예비입찰의향서를 받아본 결과 모두 11곳이 우리금융을 인수하겠다는 의사를 표시했다.
우리금융 관련 컨소시엄 2곳을 제외하면 변양호 전 재정경제부 금융정책국장이 공동대표로 있는 보고펀드와 미국계 사모펀드인 칼라일,MBK파트너스,호주의 투자은행(IB)인 맥쿼리,영국의 아비바그룹,홍콩에 본부를 둔 어퍼니티에쿼티파트너스 등도 참여 의사를 밝힌 것으로 알려졌다.
이들 국내외 펀드나 해외 금융기관들이 합종연횡하거나 전략적 투자자를 끌어들여 우리금융의 경영권 인수에 나설 가능성도 있다.
하지만 ‘토종은행’이라는 우리금융 이미지를 고려할 때 정부가 해외 투자자나 사모펀드에 지분을 넘기기는 부담스러울 것이라는 관측이 나온다.
김상조 한성대 교수는 “딜이 무산될 가능성이 커졌다”며 “정부는 매각 원칙을 적용한 결과 적정한 인수자가 없다고 공표한 뒤 새로운 원칙을 만들어 재입찰에 들어가는 것이 맞다”고 말했다.
우리금융은 그동안 유찰에도 대비해왔다.우리금융 관계자는 “유효경쟁이 성립되지 않아 유찰되면 정부 보유 지분이 블록세일(대량매매)될 가능성도 열어놓고 있다”고 말했다.이 경우 우리금융은 이미 확보한 투자자들이 블록세일에 참여하는 쪽으로 유도할 것으로 보인다.
연합뉴스
정부가 보유한 우리금융 지분(56.97%)을 인수할 유력 후보로 꼽혔던 우리금융 컨소시엄이 입찰 포기를 선언함에 따라 민영화 작업이 무산될 위기에 놓인 것이다.
금융권은 우리금융 민영화가 원점에서 다시 시작될 가능성도 있는 것으로 보고 있다.
◇우리금융 입찰 포기 선언
우리금융은 13일 유효경쟁 및 경영권 프리미엄과 관련한 기준을 맞추기 어려워 입찰을 포기하겠다고 밝혔다.
입찰 조건을 자체 파악한 결과 유효경쟁이 성립되려면 28.5% 이상의 지분을 인수할 주체들간의 경쟁이 있어야 하고,가격에서도 시가에다 상당 수준의 프리미엄을 지급해야 해 참여가 어렵게 됐다는 것이다.
우리금융은 그동안 과점주주로 구성된 컨소시엄이 정부 지분을 전량 인수한다는 구상이었다.
하지만 경영권 프리미엄이 우리금융의 민영화 구상에 발목을 잡은 것으로 보인다.
우리금융 거래 고객과 우리사주조합 등 소수 지분 투자자들로 구성된 우리금융의 컨소시엄 형태로는 입찰때 높은 경영권 프리미엄을 얹은 입찰가를 써낼 수가 없기 때문이다.
경영권을 행사하지도 못하는 소수 지분 투자자들이 굳이 시장 가격보다 높은 프리미엄을 주고 지분을 사들이려고 하지 않을 게 불 보듯 뻔하기 때문이다.
입찰가가 낮으면 정부의 민영화 3원칙인 공적자금 회수 극대화,조기 민영화,금융산업 발전 가운데 공적자금 회수 극대화 원칙에 어긋나 우리금융이 불리하다.
이런 점 때문에 금융권에서는 우리금융의 ‘독자 민영화 실험’이 성공할지에 회의적인 시각이 많았다.
금융권 관계자는 “솔직히 우리금융이 투자자금을 모을 수 있을지 의문이었다”며 “직원들이야 십시일반으로 자금을 모은다고 하지만 누가 거액을 투자하겠느냐”고 말했다.
우리금융 관계자는 “시장이 납득할 만한 수준은 10% 안팎의 경영권 프리미엄을 주고 외환은행을 인수한 하나금융의 사례가 될 것 같다”며 “이는 우리가 당초 예상했던 수준보다 높다”고 말했다.우리금융은 3%가량의 프리미엄을 예상했던 것으로 알려졌다.
우리금융 관계자는 “사실상 입찰을 포기하는 것으로 보면 된다”며 “정부가 경영권 프리미엄을 받지 않는 방식으로 민영화를 진행해야 한다”고 말했다.
◇민영화 작업,원점으로 돌아가나
이에 대해 공적자금관리위원회 관계자는 “정부가 경영권을 넘기는데 경영권 프리미엄을 받는 것은 너무 당연하다”고 말했다.
정부는 그러나 우리금융이 중도에서 발을 빼자 적잖이 당혹스러운 표정이다.정부 관계자는 “당초 오늘 예비입찰 일정을 정하려고 했는데 회의를 거쳐 향후 대응 방안을 정할 것”이라고 말했다.
금융권은 정부가 민영화 작업을 예정대로 진행하기는 어려울 것으로 보고 있다.
정부가 지난 26일 예비입찰의향서를 받아본 결과 모두 11곳이 우리금융을 인수하겠다는 의사를 표시했다.
우리금융 관련 컨소시엄 2곳을 제외하면 변양호 전 재정경제부 금융정책국장이 공동대표로 있는 보고펀드와 미국계 사모펀드인 칼라일,MBK파트너스,호주의 투자은행(IB)인 맥쿼리,영국의 아비바그룹,홍콩에 본부를 둔 어퍼니티에쿼티파트너스 등도 참여 의사를 밝힌 것으로 알려졌다.
이들 국내외 펀드나 해외 금융기관들이 합종연횡하거나 전략적 투자자를 끌어들여 우리금융의 경영권 인수에 나설 가능성도 있다.
하지만 ‘토종은행’이라는 우리금융 이미지를 고려할 때 정부가 해외 투자자나 사모펀드에 지분을 넘기기는 부담스러울 것이라는 관측이 나온다.
김상조 한성대 교수는 “딜이 무산될 가능성이 커졌다”며 “정부는 매각 원칙을 적용한 결과 적정한 인수자가 없다고 공표한 뒤 새로운 원칙을 만들어 재입찰에 들어가는 것이 맞다”고 말했다.
우리금융은 그동안 유찰에도 대비해왔다.우리금융 관계자는 “유효경쟁이 성립되지 않아 유찰되면 정부 보유 지분이 블록세일(대량매매)될 가능성도 열어놓고 있다”고 말했다.이 경우 우리금융은 이미 확보한 투자자들이 블록세일에 참여하는 쪽으로 유도할 것으로 보인다.
연합뉴스
